รู้จัก Margin Call และ Stop Out ความเสี่ยงที่เทรดเดอร์ต้องรับมือ

Margin Call คืออะไร?

Margin Call คือสัญญาณเตือนจากโบรกเกอร์ของคุณที่แจ้งว่าคุณมี Margin เหลือไม่เพียงพอที่จะรองรับสถานะการซื้อขายที่คุณเปิดอยู่ ซึ่งโดยทั่วไปแล้วจะเกิดขึ้นเมื่อมูลค่า Equity (เงินทุนทั้งหมดในบัญชี) ของคุณลดลงต่ำกว่าระดับที่โบรกเกอร์กำหนด มักเป็นผลมาจากการขาดทุนที่สะสมเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องในออเดอร์ที่คุณเปิดไว้

ตัวอย่างเหตุการณ์

• คุณเปิดออเดอร์ซื้อทองด้วย Leverage 1:100 โดยใช้ Margin 3,000 ดอลลาร์
• เมื่อราคาทองลดลงเกินระดับที่คุณสามารถแบกรับได้ Equity จะลดลงตาม
• และเมื่อถึงจุดที่ Equity ต่ำกว่าระดับ Margin Call เช่น 100% โบรกเกอร์จะแจ้งเตือนให้คุณเติมเงิน หรือปิดออเดอร์บางส่วนทันที

อ่านเกี่ยวกับ Margin เบื้องต้นได้ที่ Margin คืออะไร? 
Investopedia – Margin Call Definition

Stop Out คืออะไร? ต่างจาก Margin Call อย่างไร?

Stop Out คือระดับ Margin ที่ต่ำกว่าระดับ Margin Call ลงไปอีก จนโบรกเกอร์เริ่มปิดออเดอร์ของคุณโดยอัตโนมัติ เพื่อป้องกันยอดเงินติดลบ

หากคุณไม่ได้ดำเนินการอะไรภายหลังได้รับ Margin Call เช่น ไม่เติมเงิน หรือไม่ปิดออเดอร์เอง
ระบบของโบรกเกอร์จะเริ่มทยอยปิดออเดอร์ที่ขาดทุนโดยคุณไม่สามารถควบคุมได้

ความต่างสำคัญระหว่าง Margin Call กับ Stop Out

• Margin Call: คำเตือน คือคุณยังมีโอกาสจัดการพอร์ตได้

• Stop Out: บังคับปิด คือ ระบบจะจัดการแทนโดยอัตโนมัติ

ระดับ Stop Out แตกต่างกันไปในแต่ละโบรกเกอร์ เช่น บางแห่งกำหนดไว้ที่ 50%, 30% หรือแม้แต่ 20% ของ Margin Level

BabyPips – What is a Stop Out Level?

วิธีป้องกันไม่ให้เกิด Margin Call และ Stop Out

• อย่าใช้ Leverage สูงเกินไป: เลือกใช้ Leverage ให้เหมาะกับเงินทุนและประสบการณ์ของคุณ

• วาง Stop Loss ทุกออเดอร์: เป็นเครื่องมือจำกัดการขาดทุนที่สำคัญ

• คำนวณ Position Size ให้เหมาะสม: อย่าเปิดออเดอร์ใหญ่เกินไปจนเกินความสามารถในการรับความเสี่ยง

• ตรวจสอบ Free Margin และ Margin Level อย่างสม่ำเสมอ: เพื่อติดตามสถานะพอร์ตอย่างต่อเนื่อง

อ่านเพิ่มเติม: Margin กับ Leverage ความสัมพันธ์ที่นักเทรดต้องรู้

แม้ว่าในโลกของการเทรด การใช้ Leverage จะช่วยเพิ่มโอกาสในการทำกำไรจากตลาดได้มากขึ้น แต่ก็ต้องมาพร้อมกับวินัยและการบริหารความเสี่ยงที่ดี การวาง Stop Loss ทุกออเดอร์ การเลือกใช้ Leverage ให้เหมาะกับเงินทุน และการตรวจสอบ Free Margin อย่างสม่ำเสมอ ล้วนเป็นปัจจัยสำคัญที่ช่วยป้องกันไม่ให้เกิด Margin Call หรือ Stop Out ได้ การเทรดจึงไม่ใช่เรื่องน่ากังวล หากคุณเริ่มต้นด้วยพื้นฐานที่ถูกต้อง และใช้แพลตฟอร์มที่รองรับการจัดการความเสี่ยงได้อย่างมีประสิทธิภาพ

IUX คือหนึ่งในแพลตฟอร์มที่ออกแบบมาเพื่อช่วยให้การลงทุนของคุณเป็นไปอย่างมีระบบ ไม่ว่าจะเป็นนักเทรดมือใหม่หรือผู้มีประสบการณ์ก็สามารถเริ่มต้นได้อย่างมั่นใจ ด้วยระบบส่งคำสั่งที่รวดเร็ว รองรับทุกประเภทคำสั่งซื้อขาย ทั้ง Market Order, Limit Order และ Stop Order พร้อมเครื่องมือวิเคราะห์กราฟขั้นสูง และคลังความรู้ด้านการเทรดที่ครอบคลุม การลงทุนในทองคำ หุ้น ดัชนี หรือ ETF จึงไม่จำเป็นต้องซับซ้อนอีกต่อไป หากคุณมีแพลตฟอร์มที่ให้ข้อมูลครบถ้วน ค่าธรรมเนียมโปร่งใส และบริการตลอด 24 ชั่วโมงอย่างต่อเนื่อง

สำหรับใครที่มองหาการเริ่มต้นสร้างพอร์ตในฝัน การเทรดกับ IUX อาจเป็นจุดเริ่มต้นที่ดี เพราะไม่ว่าคุณจะสนใจสินทรัพย์ประเภทใด ก็สามารถเรียนรู้และเทรดได้ในสภาพแวดล้อมที่ควบคุมความเสี่ยงได้จริง และเปิดโอกาสให้คุณเติบโตไปพร้อมกับตลาดโลกได้อย่างมั่นคง

▶ สมัครเทรดกับ IUXได้แล้ววันนี้  และเริ่มต้นสร้างพอร์ตการลงทุนไปพร้อมกับเรา

คำถามที่พบบ่อย (FAQ)

Q1: Margin Call เกิดขึ้นเมื่อไหร่?

A: เมื่อ Equity ในบัญชีของคุณต่ำกว่าระดับที่โบรกเกอร์กำหนด เช่น ต่ำกว่า 100% ของ Margin ที่ใช้อยู่ โบรกเกอร์จะแจ้งเตือนให้เติมเงินหรือปิดออเดอร์บางส่วนทันที

Q2: Stop Out คืออะไร?

A: เป็นระดับที่ Margin เหลือต่ำจนระบบโบรกเกอร์ต้องเริ่มปิดออเดอร์โดยอัตโนมัติ เพื่อป้องกันยอดติดลบ

Q3: ต่างกันอย่างไรระหว่าง Margin Call กับ Stop Out?
A:

• Margin Call: เตือนก่อนให้คุณจัดการ

• Stop Out: ปิดออเดอร์ทันทีโดยคุณควบคุมไม่ได้

Q4: จะป้องกัน Margin Call ได้อย่างไร?
A:

• หลีกเลี่ยง Leverage สูงเกินไป

• วางแผน Position Size

• ตั้ง Stop Loss

• ตรวจสอบ Margin Level เป็นประจำ

Q5: ถ้ามี Margin Call ควรทำอย่างไร?
A:

• เติมเงินเข้าบัญชีเพื่อเพิ่ม Equity

• ปิดออเดอร์ที่ขาดทุนบางส่วนเพื่อคืน Margin

• ทบทวนและปรับกลยุทธ์การบริหารความเสี่ยง

Margin Call และ Stop Out คือสัญญาณที่ไม่ควรมองข้าม หากคุณเข้าใจหลักการทำงานของมันอย่างถ่องแท้ จะสามารถ วางแผนและเทรดได้อย่างมั่นใจ โดยลดโอกาสการล้างพอร์ตให้น้อยที่สุด การเรียนรู้เครื่องมือเหล่านี้คือจุดเริ่มต้นของการเทรดอย่างมืออาชีพที่ยั่งยืนในระยะยาว

หมายเหตุ: บทความนี้มีวัตถุประสงค์เพื่อให้ข้อมูลสำหรับการศึกษาในเบื้องต้นเท่านั้น มิได้มีเจตนาในการชี้นำการลงทุนแต่อย่างใด นักลงทุนควรศึกษาข้อมูลเพิ่มเติมก่อนตัดสินใจลงทุน